在銀行業(yè)，一場回歸價值的競爭才剛剛開始。

近期，多家上市銀行高管在年中業(yè)績說明會上談及“反內卷”。“告別價格戰(zhàn)”“不搞自殺式競爭”“摒棄規(guī)模情結”……這些對政策的思考和形勢的研判，正影響著銀行業(yè)的經營走向。

一個積極變化是，42家A股上市銀行上半年業(yè)績明顯回暖，營收、歸母凈利潤同比增速分別為1.0%、0.8%，較一季度雙雙轉正，部分銀行的凈息差“逆勢”上升。更可喜的是，7月以來，“內卷式”競爭現象已減少很多。

“反內卷”給銀行帶來了什么？

上半年，“反內卷”的風吹向了許多行業(yè)，銀行業(yè)也與實體經濟同頻共振。

招商銀行行長王良認為，“反內卷”與供給側結構性改革既有相似之處，也有不同之處。二者均能理順市場秩序，但“反內卷”更針對新經濟領域，多涉及創(chuàng)新企業(yè)，且主要通過市場化手段來推進。

對于兩者不同之處，中信銀行副行長胡罡分析稱，一是目標不同，本次主要是聚焦提質，而非單純限產；二是涉及行業(yè)不同，不僅涉及傳統(tǒng)行業(yè)，還涉及部分新興行業(yè)；三是手段不同，本次主要是靠行業(yè)自律加市場化出清。

細察對銀行業(yè)的影響，要順著兩個維度看。招商證券銀行首席分析師王先爽在研報中表示，一方面是銀行客戶所處的行業(yè)進行“反內卷”，可能對未來相關行業(yè)信貸需求產生影響；另一方面，關注銀行業(yè)自身是否會有“反內卷”措施落地。

短期來看，“反內卷”可能會對銀行業(yè)帶來陣痛。對此，多家銀行正在加強行業(yè)研究，同時進行風險研判、分類施策。

當然，“反內卷”政策立意深遠，積極影響將長期顯現。興業(yè)銀行首席風險官賴富榮分析稱，從長期來看，“反內卷”將推動落后產能退出、供需關系改善，有利于提高企業(yè)盈利能力、改善基本面，驅動金融資源向高端制造、綠色經濟等重點領域傾斜，有利于銀行優(yōu)化資產結構、客戶結構，降低系統(tǒng)性信用風險。

銀行自身如何“反內卷”？

銀行自身也存在“反內卷”的強烈訴求。這背后正是顯露已久的行業(yè)痛點——銀行業(yè)利潤空間持續(xù)壓縮，“增量不增收，增收不增利”現象普遍存在。

“作為一家經營機構，做任何業(yè)務都是有成本的。如果收益長期無法覆蓋成本，那么整個行業(yè)會面臨很大風險?！逼桨层y行行長冀光恒坦言。

銀行業(yè)的“內卷”主要體現在“價格戰(zhàn)”上。王良稱，如貸款定價、存款價格及債券投資費率等方面存在不計成本、違背風險定價原則等情況，導致風險上升、違背商業(yè)可持續(xù)原則。

在王良看來，“反內卷”對銀行業(yè)意義重大，有利于貸款定價穩(wěn)定、存款成本控制與資產質量提升。

“從七八月份整體情況來看，‘內卷式’競爭現象少了很多。”興業(yè)銀行計劃財務部總經理林舒表示，興業(yè)銀行下半年將著力提升專業(yè)服務能力，加強產品設計，優(yōu)化業(yè)務流程與結構，提升客戶感受度和體驗度。在規(guī)范的市場中，提高客戶服務的硬實力。

真正回歸價值服務

現在，銀行到了拼服務、拼效率的時候。

然而，當前“反內卷”大多停留在行業(yè)自律層面，這還遠遠不夠，應從理念、認知上進行根本性轉變，并付諸行動。

浙商銀行行長陳海強表示，該行將推動從拼價格的“內卷式”競爭轉變?yōu)椴町惢木C合服務，從聚焦單一產品的收益轉變?yōu)樯罡蛻羧芷诘膬r值。華夏銀行行長瞿綱稱，將持續(xù)緊盯政策、緊盯市場，積極落實監(jiān)管與自律要求，加強宣導、嚴格約束，從價格內卷回歸價值服務，以客戶為中心，為客戶提供全方位的綜合金融服務。

“競爭本身不是問題，問題在于競爭質量。當競爭建立在價值創(chuàng)造和效率提升之上，它是推動行業(yè)進步的動力；當競爭淪為短視的價格戰(zhàn)和同質化內耗，它是滋生風險的溫床?！北本┐髮W經濟學院金融學教授宋芳秀稱。

在宋芳秀看來，金融行業(yè)要讓競爭回歸價值本源，讓金融機構在市場活力與風險防控之間保持健康張力。只有提升金融服務質效，才能為經濟高質量發(fā)展注入源源不斷的“活水”，潤澤實體經濟沃土。

來源：上海證券報 馬慜