近期，國家金融監(jiān)督管理總局發(fā)布的《保險公司監(jiān)管評級辦法》（以下簡稱《辦法》），自2025年3月1日起施行。這是金融監(jiān)管總局按照《國務院關于加強監(jiān)管防范風險推動保險業(yè)高質量發(fā)展的若干意見》有關部署和要求研究制定的保險公司統(tǒng)一監(jiān)管評級制度，對保險公司開展監(jiān)管評級并實施分類監(jiān)管、提升監(jiān)管有效性、加強保險業(yè)風險防控具有重要意義。它標志著我國保險行業(yè)監(jiān)管體系進一步向精細化、差異化和動態(tài)化方向邁進。

全面覆蓋與差異化監(jiān)管有機結合

《辦法》的評級要素涵蓋公司治理、償付能力、負債質量、資產質量（含資產負債匹配）、信息科技、風險管理、經營狀況、消費者權益保護等多個方面，囊括了保險公司運營的各個環(huán)節(jié)。這種全面覆蓋的評級要素設置，將確保監(jiān)管評級全方位、多角度地評估保險公司風險狀況，避免因單一指標或局部因素的片面性而引發(fā)監(jiān)管漏洞。

同時，《辦法》充分考慮不同類型保險公司的業(yè)務和風險特征，允許保險集團（控股）公司、再保險公司等根據自身特點適當調整部分評級要素及其權重。例如，保險集團（控股）公司可調整負債質量、資產質量（含資產負債匹配）、消費者權益保護評級要素等級；再保險公司可不設置消費者權益保護評級要素。這種差異化安排體現了監(jiān)管的靈活性和針對性，可以更好地適應保險市場的多元化發(fā)展，確保監(jiān)管資源的合理分配和有效利用。

動態(tài)調整機制保障監(jiān)管時效性與適應性

保險市場的風險狀況是動態(tài)變化的，保險公司的經營環(huán)境和內部管理也會隨著時間和外部因素的影響而發(fā)生改變?！掇k法》明確規(guī)定，年度監(jiān)管評級工作結束后，如果保險公司風險狀況發(fā)生重大變化，金融監(jiān)管總局及其派出機構可對監(jiān)管評級結果進行動態(tài)調整。這一動態(tài)調整機制，使得監(jiān)管評級能夠及時反映保險公司的最新風險狀況，避免因評級結果的滯后性而導致監(jiān)管措施的不及時或不準確。

此外，《辦法》還強調，金融監(jiān)管總局應及時跟蹤評價監(jiān)管評級工作開展情況，持續(xù)改進保險公司監(jiān)管評級工作。這種持續(xù)改進的理念，體現了監(jiān)管機構對保險市場變化的敏感性和適應性，有利于確保監(jiān)管評級制度隨市場的變化而不斷優(yōu)化和完善，從而更好服務保險行業(yè)發(fā)展。

強化評級結果運用，提升監(jiān)管效能

《辦法》將監(jiān)管評級結果作為衡量保險公司風險程度的主要依據，并根據不同的評級結果，明確了相應的監(jiān)管措施。這種將評級結果與監(jiān)管措施緊密掛鉤的做法，極大地提升了監(jiān)管的針對性和有效性。目前，具體措施包括：1級，不需要根據評級結果采取特別的措施和行動。2級，一般不需要根據評級結果采取特別的措施和行動。針對公司存在的薄弱環(huán)節(jié)和風險隱患，可視情況開展監(jiān)管談話和風險提示，督促公司改進。此外，對于評級結果為1級、2級的公司，金融監(jiān)管總局及其派出機構可降低現場檢查頻率，并在機構和人員準入、產品開發(fā)、業(yè)務試點等方面給予支持。3級，除上述措施外，應區(qū)別情形采取“提高非現場監(jiān)管分析頻率，開展現場檢查，要求公司提交風險管理改進計劃，控制增設分支機構，責令公司控制高風險投資和業(yè)務規(guī)模，督促公司持續(xù)壓降風險敞口”等措施和行動。4級，除上述措施外，應區(qū)別情形采取“限制董事、監(jiān)事和高級管理人員的薪酬水平，限制向股東分紅，責令增加資本金，責令停止接受部分或全部新業(yè)務，責令調整業(yè)務結構，限制增設分支機構，限制商業(yè)性廣告，限制業(yè)務范圍，責令調整資產結構，限制投資形式或比例，依法責令調整公司負責人及有關管理人員等”措施和行動。5級，應當制定實施風險處置方案，可視情況依法安排重組、實行接管或實施市場退出。S級，依法加快推進重組、市場退出等工作。這種分級分類的監(jiān)管措施，不僅能夠有效防范和化解保險公司風險，還能夠激勵保險公司積極改進自身的經營管理，提升風險抵御能力。同時，《辦法》還規(guī)定，對于評級結果為1級、2級的公司，監(jiān)管機構可在機構和人員準入、產品開發(fā)、業(yè)務試點等方面給予支持。這種正向激勵機制，能夠鼓勵保險公司追求更高的評級結果，從而促進整個保險行業(yè)的健康發(fā)展。

嚴格規(guī)范評級流程，確保公平公正

《辦法》對保險公司監(jiān)管評級的程序進行詳細規(guī)定，包括年度評級方案制定、信息收集、初評、復評、審核、結果反饋與分析、動態(tài)調整、評價跟蹤與改進等環(huán)節(jié)。這種嚴格的評級流程設置，確保了評級工作的規(guī)范性和準確性，避免了人為因素對評級結果的干擾。

在信息收集環(huán)節(jié)，《辦法》要求金融監(jiān)管總局及其派出機構持續(xù)、全面、深入收集與保險公司監(jiān)管評級相關的內外部信息，并強調保險公司對所提供數據信息的真實性、準確性承擔主體責任。這種對信息收集的嚴格要求，能夠確保評級所依據的數據和信息的真實性和可靠性，從而為準確的評級結果提供基礎保障。

在審核環(huán)節(jié)，《辦法》規(guī)定金融監(jiān)管總局應按照公平公正、尺度統(tǒng)一、同類公司可比的原則，對復評結果進行審核調整。這種嚴格的審核機制，能夠確保評級結果的公正性和一致性，避免因不同監(jiān)管人員或不同地區(qū)監(jiān)管標準的差異而產生不公平現象。

此外，《辦法》還規(guī)定，監(jiān)管評級結果原則上僅供監(jiān)管機構內部使用，保險公司不得將監(jiān)管評級結果向無關人員提供或用于商業(yè)目的對外披露。有利于防止評級結果被濫用或誤導性使用，從而維護監(jiān)管評級的嚴肅性和權威性。

《辦法》的出臺是我國保險監(jiān)管向精準施策轉型的重要里程碑。通過科學評級與分類監(jiān)管，既能有效防控風險，又能為合規(guī)機構創(chuàng)造更優(yōu)發(fā)展環(huán)境。未來，隨著評級體系的不斷完善，我國保險業(yè)有望實現高質量發(fā)展、高效率增長。

來源：民主與法制時報