跨境理財通2.0正式啟動。

11月1日，14家證券公司成為首批試點參與“跨境理財通”的證券公司。

最新了解到，首批試點參與的14家券商已完成業(yè)務(wù)和系統(tǒng)準(zhǔn)備，啟動了客戶預(yù)約開戶功能。這意味著，客戶即將實現(xiàn)真正辦理以及產(chǎn)品購買。

在展業(yè)思路上，平安證券指出， 跨境理財通填補了居民個人跨境購買理財產(chǎn)品的政策空白，是繼債券通、滬深港通之后又一重要的金融互聯(lián)互通機制安排。對于在客戶全球資產(chǎn)配置的產(chǎn)品多樣性、便利性這個痛點上，跨境理財通提供了相應(yīng)的解決方案。在公司正式展業(yè)時，將會結(jié)合國際金融市場情況和客戶的?險收益目標(biāo)，為客戶提供匹配的配置方案。

上線預(yù)約開戶

首批14家試點證券公司已完成了業(yè)務(wù)和系統(tǒng)準(zhǔn)備。

據(jù)平安證券介紹，在前期，公司已經(jīng)就參與跨境理財通業(yè)務(wù)與監(jiān)管機構(gòu)進行了多次的溝通與匯報?？缇忱碡斖?業(yè)務(wù)的主要的難點在于內(nèi)地與港澳監(jiān)管機構(gòu)監(jiān)管法規(guī)上的差異性，在客戶的開戶流程設(shè)定、資金跨境匯劃、反洗錢檢查、交易清算規(guī)則、投資者保護上存在不同的要求。公司通過梳理業(yè)務(wù)規(guī)則，力求在滿足兩地的監(jiān)管要求的前提下保證客戶的服務(wù)體驗感。

為了滿足各種?險偏好客戶的產(chǎn)品需要，平安證券構(gòu)建了包括貨幣類、債券類和權(quán)益類等各種產(chǎn)品的產(chǎn)品體系。同時考慮到匯率的波動????????，準(zhǔn)備了????美元、????港幣和人?幣的多種????份額，供客戶選擇。

團隊建設(shè)方面，國信香港已安排跨境理財通專項業(yè)務(wù)對接人員，以便供公司及大灣區(qū)分支機構(gòu)業(yè)務(wù)人員可以隨時咨詢包括政策、系統(tǒng)、產(chǎn)品、服務(wù)、售后等問題?！澳舷蛲ā笨蛻糸_通服務(wù)后，國信香港將為每位開通“南向通”權(quán)限的內(nèi)地投資者安排財富研究部投資顧問，并通過電話、微信等渠道做好持續(xù)服務(wù)。

同時，為更好地服務(wù)港澳客戶，國信證券指定大灣區(qū)分支機構(gòu)參與“北向通”業(yè)務(wù)，為“北向通”客戶提供多點觸達的線上服務(wù)，幫助“北向通”客戶了解理財需求，做好投資者教育。公司持續(xù)跟蹤產(chǎn)品質(zhì)量，做好專業(yè)對客服務(wù)。

目前，部分試點券商啟上線了客戶預(yù)約開戶功能，中金財富證券上線了“南向通”開戶預(yù)約，招商證券國際也發(fā)布了預(yù)約開戶海報。

“跨境理財通”業(yè)務(wù)作為投資者跨境參與全球金融市場的投資渠道之一，高質(zhì)量的系統(tǒng)、產(chǎn)品、服務(wù)是重中之重，銀河證券表示，將建設(shè)更安全、穩(wěn)定、便捷的跨境理財通信息系統(tǒng)，為投資者打造多幣種、多資產(chǎn)、多元化的合資格產(chǎn)品體系，構(gòu)建合規(guī)、專業(yè)、規(guī)范的跨境服務(wù)展業(yè)機制，持續(xù)強化員工培訓(xùn)和投資者教育工作，切實保護投資者參與跨境理財通業(yè)務(wù)的合法權(quán)益。

產(chǎn)品構(gòu)建多樣化

多數(shù)券商在產(chǎn)品端已完成相應(yīng)的篩選及系統(tǒng)配置工作，為跨境理財通準(zhǔn)備多樣化投資產(chǎn)品。

在跨境理財通產(chǎn)品池構(gòu)建方面，銀河證券透露，首先與銀河國際保持緊密溝通協(xié)作，發(fā)揮境內(nèi)外協(xié)同一體化以及銀河國際深耕香港金融市場的平臺優(yōu)勢，以“客戶分層、產(chǎn)品分級”為基礎(chǔ)，在交易幣種、資產(chǎn)類別、投資目標(biāo)區(qū)域等方面為投資者提供充足的合資格投資產(chǎn)品供給，構(gòu)建跨資產(chǎn)、跨地區(qū)、跨策略的全品類基礎(chǔ)產(chǎn)品池。

其次發(fā)揮銀河證券在基金研究評價、資本市場研究、大類資產(chǎn)配置等方面的投研優(yōu)勢，通過對基金管理人、基金經(jīng)理、基金產(chǎn)品等多維度、多指標(biāo)、全方位的專業(yè)打分、評價、篩選，打造“策略多元、風(fēng)格多元、產(chǎn)品多元”的跨境理財通重點投資產(chǎn)品精選池，以“資產(chǎn)適配、市場適配、客戶適配”為目標(biāo)和原則，幫助粵港澳大灣區(qū)投資者實現(xiàn)全球化資產(chǎn)配置。

國信證券在“北向通”和“南向通”產(chǎn)品設(shè)計方面充分考慮內(nèi)地及港澳投資者資產(chǎn)配置的需要。公司財富管理部門充分發(fā)揮在產(chǎn)品研究方面的專業(yè)性，構(gòu)建包含：固收（純債、固收+、可轉(zhuǎn)債）、股債平衡、權(quán)益（主觀、量化、被動指數(shù)）等各品類豐富多元的貨架為港澳投資者參與“北向通”提供選擇。

北向通主要銷售的基金產(chǎn)品將與公司公募基金代銷業(yè)務(wù)主要銷售產(chǎn)品基本保持一致，在公司已代銷公募產(chǎn)品中對北向通產(chǎn)品采用標(biāo)簽管理，選取產(chǎn)品風(fēng)險等級為R1-R4的公募場外基金，同時剔除商品期貨基金、個人養(yǎng)老金基金、香港互認(rèn)基金，系統(tǒng)根據(jù)以上邏輯自動打標(biāo)簽并動態(tài)調(diào)整。

國信香港可根據(jù)客戶的投資偏好及風(fēng)險承受能力提供適合的產(chǎn)品，具體將會以貨幣基金、債券基金、符合要求的股票指數(shù)型基金為主，以債券為輔，與內(nèi)地投資者現(xiàn)有的投資標(biāo)的形成有效互補，幫助客戶實現(xiàn)資產(chǎn)配置。目前國信香港已經(jīng)制定完善的后續(xù)補充計劃，儲備基金和債券產(chǎn)品，在跨境理財通業(yè)務(wù)展業(yè)過程中，將根據(jù)客戶的投資偏好，以及市場變化趨勢及時完善產(chǎn)品貨架補充，為內(nèi)地投資者提供更為豐富的選擇。

對未來業(yè)務(wù)的進一步擴容，招商證券在產(chǎn)品方面建議，進一步豐富產(chǎn)品類型，按照現(xiàn)行的法規(guī)要求，證券公司僅能銷售公募基金，后續(xù)希望將收益憑證納入證券公司的銷售范圍，吸引更多參與“北向通”的投資者。

差異化發(fā)展路徑

多位券商人士表示，券商參與跨境理財通試點正式落地不僅能豐富自身提供的理財產(chǎn)品種類并增厚代銷手續(xù)費收入，同時也能加快自身國際化布局的進程，相比于銀行，證券公司的參與還能形成差異化特色發(fā)展路徑。

銀河證券表示，一是證券公司在資本市場投研服務(wù)方面具備深厚的專業(yè)基礎(chǔ)。證券公司深耕資本市場研究，擁有專業(yè)的投資研究和投顧團隊，具備豐富的市場經(jīng)驗和深入的市場分析能力，幫助客戶更好地把握市場動態(tài)和投資機會?，在促進粵港澳大灣區(qū)金融市場互聯(lián)互通中發(fā)揮專業(yè)優(yōu)勢、貢獻力量。?

二是證券公司在創(chuàng)新能力和市場化運營方面經(jīng)驗豐富。證券公司持續(xù)關(guān)注客戶對資本市場的投資需求，長久以來不斷堅持創(chuàng)新驅(qū)動，深化金融科技應(yīng)用，全方位提升客戶體驗和運營服務(wù)效率，為客戶提供個性化、精準(zhǔn)化、定制化的金融服務(wù)。證券公司的加入，為粵港澳大灣區(qū)財富管理市場注入了新的活力，將利用自身的金融產(chǎn)品創(chuàng)新和服務(wù)能力，為大灣區(qū)居民提供專業(yè)全面的全球化資產(chǎn)配置服務(wù)。

三是在客群和產(chǎn)品方面與銀行形成互補，證券公司客戶對資本市場的關(guān)注度更高，且證券公司具備多元化產(chǎn)品遴選、資本市場研究和大類資產(chǎn)配置等方面的專業(yè)能力，有利于滿足不同風(fēng)險偏好的客戶多元化的全球配置需求。

相較于銀行版的跨境理財通，券商版的跨境理財通具備財富管理上的專業(yè)優(yōu)勢。

平安證券認(rèn)為，券商相比于銀行擁有更加強大的資本市場研究能力，除了向客戶銷售跨境理財通的產(chǎn)品之外，券商還可以給提供更全面、專業(yè)的產(chǎn)品配置建議，進一步滿足客戶便捷投資本地及海外資產(chǎn)的需求，持續(xù)助力客戶財富保值增值。不過在獲客的能力上，銀行在客戶的基礎(chǔ)數(shù)量上是明顯優(yōu)于證券公司，且在高凈值客戶服務(wù)上還有私行部?的支持，所以證券公司需要通過提供更多專業(yè)的價值服務(wù)，來吸引和留存客戶。

來源：21世紀(jì)經(jīng)濟報道