受益于行業(yè)景氣度上升，電網(wǎng)設(shè)備行業(yè)上市公司業(yè)績報喜。東方財富Choice數(shù)據(jù)顯示，截至7月29日，電網(wǎng)設(shè)備行業(yè)已有43家公司披露2024年半年度業(yè)績預(yù)告，其中22家公司預(yù)喜（包含預(yù)增、略增、預(yù)盈、扭虧），占比超過五成。

電網(wǎng)建設(shè)提速 超五成電網(wǎng)設(shè)備公司業(yè)績預(yù)喜

隨著我國新型電力系統(tǒng)加速建設(shè)，電網(wǎng)投資穩(wěn)步提升。國家能源局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，2024年上半年，全社會用電量累計46575億千瓦時，同比增長8.1%；全國主要發(fā)電企業(yè)在電源工程上的投資完成額為3441億元，同比增長2.5%；電網(wǎng)工程的投資完成額為2540億元，同比增長23.7%。

在此背景下，電網(wǎng)設(shè)備上市公司業(yè)績喜報不斷。上述22家業(yè)績預(yù)喜的公司中，有11家公司預(yù)計上半年凈利潤同比增長上限超100%。

其中，輸變電設(shè)備子行業(yè)上市公司表現(xiàn)亮眼。揚(yáng)電科技業(yè)績預(yù)告顯示，公司預(yù)計2024年上半年實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤3500萬元至4500萬元，同比增長1076.01%至1354.87%。三變科技預(yù)計2024年上半年歸屬于上市公司股東的凈利潤4500萬元至6000萬元，同比增長194.41%至292.54%。

此外，線纜部件子行業(yè)的上市公司業(yè)績表現(xiàn)也不俗。風(fēng)范股份預(yù)計2024年半年度實(shí)現(xiàn)歸屬于母公司所有者的凈利潤為7300萬元到8700萬元，同比增加164%到215%。神馬電力預(yù)計2024年半年度實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤1.32億元至1.44億元，同比增加158.66%至182.26%。

科方得智庫研究負(fù)責(zé)人張新原表示：“上述電網(wǎng)設(shè)備企業(yè)實(shí)現(xiàn)較高的業(yè)績兌現(xiàn)度主要受益于電氣化水平提高所帶來的用電需求增加及新能源加速建設(shè)所帶來的相應(yīng)消納配套基礎(chǔ)設(shè)施需求增加。同時，我國主網(wǎng)輸變電線路持續(xù)擴(kuò)建、特高壓工程建設(shè)加速推進(jìn)，也帶動了電網(wǎng)設(shè)備放量，為電網(wǎng)設(shè)備企業(yè)帶來發(fā)展機(jī)遇?！?/p>

業(yè)績向好的同時，電網(wǎng)設(shè)備上市公司中標(biāo)信息捷報頻傳。東方財富Choice數(shù)據(jù)顯示，7月以來，已有炬華科技、萬勝智能、三星醫(yī)療、東方電纜等23家公司發(fā)布了中標(biāo)或預(yù)中標(biāo)公告。

國內(nèi)外市場共振 行業(yè)高景氣度有望持續(xù)

業(yè)內(nèi)普遍認(rèn)為，在“雙碳”目標(biāo)引領(lǐng)下，電網(wǎng)行業(yè)將迎來新一輪發(fā)展機(jī)遇，電網(wǎng)設(shè)備作為其中的關(guān)鍵一環(huán)，在出海需求和國內(nèi)投資共同發(fā)力下，有望維持高景氣度。

據(jù)悉，南方電網(wǎng)正全面推進(jìn)電網(wǎng)設(shè)備大規(guī)模更新，預(yù)計2024年至2027年，大規(guī)模設(shè)備更新投資規(guī)模將達(dá)到1953億元，力爭到2027年實(shí)現(xiàn)電網(wǎng)設(shè)備更新投資規(guī)模較2023年增長52%。

國家電網(wǎng)也在加大投資力度。國家電網(wǎng)消息稱，公司2024年全年電網(wǎng)投資將超過6000億元，比去年新增711億元，新增投資主要用于特高壓交直流工程建設(shè)、電網(wǎng)數(shù)字化智能化升級等。

奧優(yōu)國際董事長張玥表示：“下半年招標(biāo)有望進(jìn)一步提速，產(chǎn)業(yè)鏈盈利上行仍將延續(xù)。紅紅火火的電網(wǎng)建設(shè)浪潮，也將為下半年電網(wǎng)設(shè)備企業(yè)業(yè)績較高增長提供保證?！?/p>

另外，電網(wǎng)設(shè)備在海外市場的需求也相當(dāng)可觀。據(jù)BNEF（彭博新能源金融）預(yù)計，2022年至2030年全球電網(wǎng)投資累計總額將超過20萬億美元，年復(fù)合增長率將超過10%。同時，電網(wǎng)設(shè)備出口延續(xù)高景氣。海關(guān)總署發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，今年上半年，變壓器累計出口金額204.76億元，同比增長26.7%；電氣控制裝置累計出口1262.71億元，同比增長6.9%；電線及電纜累計出口876.96億元，同比增長12.4%。

海外電網(wǎng)擴(kuò)容和智能化轉(zhuǎn)型的需求迫切，疊加海外政策頻繁出臺，推動海外電網(wǎng)投資提升。這為我國電網(wǎng)設(shè)備企業(yè)加速“出?！碧峁┝私^佳的機(jī)會。以三星醫(yī)療為例，公司2024年一季度在手訂單金額124.62億元，同比增加33.18%。其中，海外訂單54.99億元，同比增加58.07%。

三星醫(yī)療相關(guān)人士表示：“目前海外配電行業(yè)需求較大，公司在積極推動配電業(yè)務(wù)出海。公司去年已成功中標(biāo)沙特國家電力公司配網(wǎng)智能化改造項(xiàng)目，并于今年在希臘中標(biāo)4.66億元的三相變壓器項(xiàng)目?？傮w來看，海外配電是公司未來發(fā)展的重要方向?！?/p>

中國信息協(xié)會商務(wù)理事朱克力表示：“電網(wǎng)設(shè)備出口雖面臨高壁壘，但中國企業(yè)具備技術(shù)實(shí)力強(qiáng)、制造能力強(qiáng)、成本低的競爭優(yōu)勢，可能會迎來機(jī)遇期。長期布局海外戰(zhàn)略的頭部企業(yè)有望在此次升級中扮演關(guān)鍵角色，進(jìn)軍海外電網(wǎng)設(shè)備市場，實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)鏈的高端化和國際化。”

（來源：證券日報網(wǎng)）