創(chuàng)業(yè)板上市委員會2022年第19次審議會議于2022年4月8日召開，審核結(jié)果顯示，山東?？菩略床牧峡萍脊煞萦邢薰荆ê喎Q“?？菩略?rdquo;）首發(fā)獲通過。這是今年過會的第102家企業(yè)。

?？菩略幢敬伟l(fā)行的保薦機構(gòu)為國金證券股份有限公司，保薦代表人為曹玉江、錢進。這是國金證券今年保薦成功的第8單IPO項目。此前，1月14日，國金證券保薦的青島盤古智能制造股份有限公司過會；1月21日，國金證券保薦的成都盛幫密封件股份有限公司過會；1月26日，國金證券保薦的北京九州一軌環(huán)境科技股份有限公司過會；2月18日，國金證券保薦的金祿電子科技股份有限公司過會；3月2日，國金證券保薦的賽特斯信息科技股份有限公司過會；3月3日，國金證券保薦的深圳市唯特偶新材料股份有限公司過會；3月17日，國金證券保薦的江蘇協(xié)昌電子科技股份有限公司過會。

海科新源主要從事碳酸酯系列鋰離子電池電解液溶劑和高端丙二醇、異丙醇等精細化學品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。

截至招股說明書簽署之日，?？菩略纯毓晒蓶|為海科控股，實際控制人為楊曉宏；無其他持股5%以上的股東。海科控股直接持有?？菩略?3579.40萬股份。楊曉宏直接持有?？菩略?3.16萬股份，通過?？瓶毓煽刂坪？菩略?3579.40萬股份，合計控制海科新源13652.56萬股份，占?？菩略醋再Y本的81.64%。

海科新源本次擬在深交所創(chuàng)業(yè)板上市。?？菩略幢敬喂_發(fā)行股票的數(shù)量不超過5574.08萬股，占發(fā)行后總股本的比例不低于25%。本次發(fā)行全部為新股發(fā)行，不涉及股東公開發(fā)售股份的情形。?？菩略磾M募集資金15.12億元，用于鋰電池電解液溶劑及配套項目（二期）。

上市委會議提出問詢的主要問題

1.發(fā)行人前身新源有限2003年4月增資及股權轉(zhuǎn)讓后，工商登記的名義股東合計48名，實際股東合計445名。2011年6月，楊曉宏等47名自然人股東將其持有的新源有限42.423%的股權轉(zhuǎn)讓給?？苹ぁＵ埌l(fā)行人說明47名自然人股東是否有權處置444名實際股東所持有的股權，上述股權轉(zhuǎn)讓是否存在爭議或者糾紛情形。請保薦人發(fā)表明確意見。

2.發(fā)行人控股股東的多層股東存在申報前一年內(nèi)入股的情形。請發(fā)行人說明威臣投資、博鼎信息等合伙企業(yè)的有限合伙人是否存在在發(fā)行人處任職的情況，是否存在對賭協(xié)議或特殊利益安排，是否存在導致控制權可能變更的重大權屬糾紛。請保薦人發(fā)表明確意見。

3.發(fā)行人2021年營業(yè)收入、凈利潤較2020年大幅增長。請發(fā)行人結(jié)合主要產(chǎn)品歷史上銷售價格變動情況及2021年銷售價格大幅上漲的原因，說明發(fā)行人2021年業(yè)績的大幅增長是否具備可持續(xù)性，風險披露是否充分。請保薦人發(fā)表明確意見。

4.發(fā)行人重要客戶存在將產(chǎn)業(yè)鏈向上游原材料延伸的情形。同時，行業(yè)主管部門已經(jīng)明確氫能及燃料電池汽車的技術路線和大規(guī)模推廣應用時間表。請發(fā)行人結(jié)合上述情況，及發(fā)行人自身的競爭優(yōu)劣勢，說明發(fā)行人業(yè)務是否具備持續(xù)穩(wěn)定性，風險披露是否充分。請保薦人發(fā)表明確意見。

需進一步落實事項

1.請發(fā)行人在招股說明書中，補充披露主要產(chǎn)品未來銷售價格變化可能導致2021年業(yè)績的大幅增長不可持續(xù)的風險。請保薦人發(fā)表明確意見。

2.請發(fā)行人在招股說明書中，進一步披露下游客戶向上游產(chǎn)業(yè)鏈延伸是否會影響發(fā)行人業(yè)務的持續(xù)穩(wěn)定性。請保薦人發(fā)表明確意見。