隨著公募基金的不斷發(fā)展，公募基金的規(guī)模越來越大，越來越多的投資者開始關注并投資基金。在這一部分投資者中，不少投資者接觸基金的時間比較短，對于基金的概念、分類都不是很清楚，比如權益類基金，很多投資者都不知其所以然。

一、權益基金的定義

在經(jīng)濟學定義中，“權”是指通過持有公司股份，而擁有公司的部分權利；“益”是指股票持有人可以享有公司的部分貨幣及非貨幣形式的收入，比如股息、紅利等。所以，股權也被稱為所有者權益，主要投資于股票的證券投資基金，也就被稱為權益類基金。

常見的權益類基金，主要包括股票型基金、混合型基金等，其中普通股票型基金、偏股混合型基金以及部分靈活配置型基金屬于主動權益類基金，而被動指數(shù)型基金屬于被動權益類基金。需要注意的是：雖然指數(shù)增強型基金是在被動跟蹤指數(shù)的前提下，通過量化或主動管理來實現(xiàn)超額收益，不過指數(shù)增強型基金仍然屬于被動權益類基金。

除了根據(jù)基金分類來判斷一只基金是否屬于權益型基金，也可以通過股票倉位來判斷。一般來說，股票倉位在50%以上的基金就是權益型基金(如果股票倉位是50%-60%，這類基金是靈活配置型基金；如果股票倉位是60%-80%這類基金是偏股混合型基金；如果股票倉位在80%以上，這類基金是普通股票型基金或者被動指數(shù)型基金)，這類方法可以更加準確地判斷基金類型，也能判斷一只靈活配置型基金是否屬于權益類基金。

而貨幣基金、債券基金等投資于固定預期收益型產(chǎn)品的基金則不屬于權益類基金，這類產(chǎn)品統(tǒng)稱為固收類。

圖片來源：工銀瑞信基金官網(wǎng)

可以看到，其實基金公司對于基金并沒有按照權益類和固收類進行分類，所以我們在實際投資過程中，要自己去判斷投資的基金屬于權益類基金還是固收類基金。

二、投資權益類基金的注意事項

因為權益類基金分為主動權益類基金和被動權益類基金，所以對于權益性基金的投資方法，也是不一樣的。

被動型權益類基金，目的就是通過追蹤指數(shù)走勢，來獲取市場平均收益，所以它的收費更低廉，持倉更透明，更適合對市場或者行業(yè)整體發(fā)展比較看好的投資者。而主動型權益基金，目的是通過主動操作和配置，來獲取超過市場平均收益的額外收益。

投資被動型權益類基金，除了需要了解標的指數(shù)之外，注意的事項主要包括：與跟蹤標的誤差程度、費率、規(guī)模等。

與投資被動性權益類基金不同，投資主動型權益類基金要顧及更多方面的內(nèi)容，很多新手投資者，只是簡單地看一下基金近一年或前幾年的歷史收益，就匆忙把自己辛苦積攢的血汗錢投入其中，這實際是一種冒險行為。事實上，除了對股市和行業(yè)有一定了解之外，還要對市場前景等方面有自己的認知。

同時，在挑選主動型權益基金的時候，還要著重關注以下方面的內(nèi)容：

看基金的投資領域和重倉股票

判斷這只基金的投資風格和投資行業(yè)自己是否了解，是否符合自己對市場的認知；

看基金經(jīng)理的履歷和業(yè)績

判斷基金經(jīng)理的資歷是否出眾，是否能夠滿足自己對基金的基本要求；

看基金本身的機構評級和歷史表現(xiàn)

判斷基金的穩(wěn)定程度和激進程度，自己能否承受。

看費用比例和收取規(guī)則

判斷初始成本及持有成本的控制，為的是優(yōu)中選優(yōu)，在投資中快人一步，搶得先手優(yōu)勢。

當然，對于基金老手來說，基金的定期報告、基金公司的規(guī)模等信息，也是能夠作為挑選主動權益類基金的標準。

總結(jié)

知道如何挑選權益類基金之后，大家還得知道一點：投資基金并不是買入就能“躺贏”了，在挑選到適合自己的主動權益類基金之后，還要做到長期持有基金，才會有更好的投資體驗。

對于初入“基市”的投資小伙伴來說，了解權益類基金的定義和挑選標準只是投資基金的開始，在投資生活中，大家還需要逐步積累投資經(jīng)驗，學習基金投資知識，逐步建立起自己的投資體系，這樣才能成長為一名成熟的基金投資者。